Factoring — mitä se on?

Factoring on yksi vanhimmista tavoista rahoittaa yrityksen käyttöpääomaa. Kuten muukin laskujen rahoitus, se tuo myyntilaskun rahat yrityksellesi ennen kuin asiakas maksaa. Tässä oppaassa kerromme, mitä factoring tarkalleen on, miten se eroaa laskurahoituksesta ja mitä regressillinen ja regressitön factoring tarkoittavat.

Mitä factoring tarkoittaa?

Factoringissa yritys myy tai siirtää myyntisaatavansa factoringyhtiölle. Factoringyhtiö maksaa yritykselle suurimman osan laskun summasta heti ja loput, kun asiakas on maksanut laskun. Palkkio ja kulut vähennetään maksusta.

Factoring on yleensä jatkuva sopimus. Yritys siirtää factoringyhtiölle kaikki tai suurimman osan myyntilaskuistaan, ja factoringyhtiö hoitaa usein myös laskutuksen, reskontran, maksumuistutukset ja perinnän. Käytännössä yritys ulkoistaa koko saatavien hallinnan.

Asiakkaalle factoring näkyy siten, että laskussa on factoringyhtiön tilinumero ja maininta saatavan siirrosta. Asiakas maksaa laskun normaalisti eräpäivänä, mutta suoraan factoringyhtiölle.

Miten factoring toimii käytännössä?

• Teet sopimuksen factoringyhtiön kanssa ja sovitte, mitkä asiakkaat ja laskut kuuluvat sopimukseen.
• Lähetät laskut asiakkaille factoringyhtiön kautta tai ilmoitat ne sille.
• Factoringyhtiö maksaa sovitun osuuden laskun summasta tilillesi, yleensä 1–2 arkipäivässä.
• Asiakas maksaa laskun eräpäivänä factoringyhtiölle.
• Saat loppuosan laskun summasta, josta on vähennetty palkkio ja kulut.

Factoring vs. laskurahoitus

Arkikielessä factoringia ja laskurahoitusta käytetään usein toistensa synonyymeinä, ja moni rahoittaja tarjoaa molempia. Käytännön ero on yleensä sopimuksen laajuudessa ja sitoutumisessa.

Laskurahoituksessa rahoitat yksittäisiä laskuja silloin, kun tarvitset rahaa. Valitset itse, mitkä laskut rahoitat, etkä sitoudu pitkään sopimukseen. Laskutus ja asiakassuhde pysyvät omissa käsissäsi. Tämä sopii hyvin pienille yrityksille ja yrittäjille, joiden rahoitustarve on satunnainen, esimerkiksi ison projektin tai sesongin aikana.

Factoring on jatkuva järjestely, joka kattaa yleensä koko laskukannan. Se sopii yritykselle, jolla on tasainen laskuvirta ja paljon yritysasiakkaita ja joka haluaa samalla ulkoistaa reskontran ja perinnän. Jatkuvuus voi laskea prosenttihintaa, mutta mukana on usein kuukausimaksu tai minimilaskutus.

Jos et ole varma, kumpi sopii sinulle, kysy itseltäsi: tarvitsenko rahaa jatkuvasti vai vain silloin tällöin? Satunnaiseen tarpeeseen yksittäisten laskujen rahoitus on yleensä joustavampi ja edullisempi. Hinnoittelusta kerromme tarkemmin oppaassa laskurahoituksen hinta.

Regressillinen vs. regressitön factoring

Regressi tarkoittaa takautumisoikeutta. Se ratkaisee, kuka kantaa riskin, jos asiakas ei maksa laskua.

Regressillinen factoring

Regressillisessä factoringissa luottoriski jää yritykselle. Jos asiakas ei maksa laskua sovitun ajan kuluessa eräpäivästä, factoringyhtiö voi periä rahoitetun summan takaisin sinulta. Koska rahoittajan riski on pienempi, regressillinen factoring on yleensä edullisempi. Se on yleinen malli erityisesti pienille yrityksille.

Regressitön factoring

Regressittömässä factoringissa factoringyhtiö ostaa saatavan lopullisesti ja kantaa luottoriskin. Jos asiakas ei maksa esimerkiksi maksukyvyttömyyden vuoksi, tappio jää factoringyhtiölle. Tämä turva näkyy korkeampana palkkiona, ja rahoittaja arvioi asiakkaasi luottokelpoisuuden tarkemmin. Regressitön malli sopii, kun laskut ovat suuria ja yksittäisen asiakkaan maksamatta jääminen olisi yritykselle raskas isku.

Factoringin hinta

Factoringin hinta koostuu samoista osista kuin muunkin laskurahoituksen: palkkiosta, laskukohtaisesta käsittelymaksusta ja usein kuukausimaksusta. Koska factoringyhtiö hoitaa myös reskontraa ja perintää, palveluun sisältyy yleensä enemmän kiinteitä kuluja kuin yksittäisen laskun rahoitukseen. Regressittömässä mallissa hintaan lisätään luottoriskin osuus. Kokonaishintaa arvioidessa kannattaa ottaa huomioon myös työ, jonka säästät, kun sinun ei tarvitse itse seurata maksuja ja lähettää muistutuksia.

Factoringin hyödyt ja haitat

Hyödyt

• Kassavirta tasaantuu, koska saat rahat heti laskutuksen jälkeen.
• Vakuuksia ei tarvita, koska rahoitus perustuu myyntisaataviin.
• Rahoituksen määrä kasvaa myynnin mukana.
• Reskontran ja perinnän voi ulkoistaa.

Haitat

• Jatkuva sopimus sitoo, ja irtisanomisaika voi olla pitkä.
• Kuukausimaksut ja minimilaskutus maksavat myös hiljaisina kuukausina.
• Asiakas näkee, että laskut on siirretty rahoittajalle.
• Regressillisessä mallissa luottoriski jää edelleen sinulle.

Mitä factoring-sopimuksesta kannattaa tarkistaa?

Ennen allekirjoittamista selvitä ainakin sopimuksen kesto ja irtisanomisaika, kattaako sopimus kaikki laskut vai voitko valita rahoitettavat laskut, kuinka suuren osan laskun summasta saat heti, mitä maksat kuukausittain, vaikka et rahoittaisi yhtään laskua, sekä kuka kantaa riskin ja kuinka pitkän ajan kuluttua eräpäivästä regressi astuu voimaan. Näiden kohtien avulla näet, onko jatkuva factoring sinulle parempi vaihtoehto kuin yksittäisten laskujen rahoitus.

Mistä termi factoring tulee?

Sana factoring tulee englannin sanasta factor, joka tarkoitti alun perin kauppaedustajaa, joka myi tavaraa toisen lukuun ja vastasi maksujen perimisestä. Nykyisin sanaa käytetään rahoituspalvelusta, jossa myyntisaatavat muutetaan rahaksi ennen eräpäivää. Suomessa puhutaan myös laskujen myynnistä tai myyntisaatavien rahoituksesta.

Kenelle factoring sopii?

Factoring sopii yrityksille, jotka myyvät toisille yrityksille pitkillä maksuajoilla ja joiden kassavirta on sen vuoksi epätasainen, esimerkiksi rakennus-, kuljetus-, tukku- ja teollisuusyrityksille. Se ei edellytä vakuuksia, koska rahoitus perustuu myyntisaataviin. Myös pienet yritykset ja toiminimet voivat rahoittaa laskujaan, kunhan laskut on osoitettu yrityksille tai julkisille organisaatioille.